盡管具有污水系統和供水系統的雙重特征，但再生水行業(yè)仍長(cháng)期存在“兩不像”的問(wèn)題：與傳統污水系統不同——再生水有用戶(hù)，具有一定的“產(chǎn)品”特性；與傳統供水系統不同——水源更復雜、非同一水質(zhì)供水。這些特征一定程度上導致了再生水行業(yè)的“非標”問(wèn)題突出，難以實(shí)現真正的市場(chǎng)化，有價(jià)之路漫漫。

　　本文結合未來(lái)新水務(wù)系列會(huì )議中多位專(zhuān)家相關(guān)觀(guān)點(diǎn)，以期系統探討再生水充分市場(chǎng)化的路徑及可能性，為關(guān)注該領(lǐng)域的行業(yè)人士提供參考。

　　用于生態(tài)補水——排放式回用難以?xún)秲r(jià)

　　根據典型地區再生水利用配置試點(diǎn)中期評估結果，政策驅動(dòng)再生水回用規模逐年上升，部分嚴重缺水城市的再生水利用目標已達成。從利用領(lǐng)域看，再生水可用于生態(tài)補水、工業(yè)生產(chǎn)、城市雜用、農業(yè)灌溉等領(lǐng)域，而我國目前主要用于河道內生態(tài)補水，用于生產(chǎn)生活的比例并不大。這樣的應用結構，被業(yè)內成為“排放式回用”。

　　以生態(tài)補水為主題的綜合回用，從企業(yè)視角來(lái)看屬于toG業(yè)務(wù)，一般是由政府購買(mǎi)服務(wù)。這一模式在各級文件中有所體現：《關(guān)于推進(jìn)污水資源化利用的指導意見(jiàn)》和《典型地區再生水利用配置試點(diǎn)方案》中都有提及，對于提供公共生態(tài)環(huán)境服務(wù)功能的河湖濕地的生態(tài)補水、景觀(guān)環(huán)境用水使用再生水的，鼓勵采用政府購買(mǎi)服務(wù)的方式推動(dòng)污水資源化利用；也有一些地方文件對此作出更明確的規定——財政部門(mén)應當將用作環(huán)境用水的再生水，納入政府購買(mǎi)服務(wù)內容，資金列入財政年度預算。

　　“但地方政府購買(mǎi)意愿不強，模式也較為單一。由于公益用途為主，缺少付費用戶(hù)，沒(méi)有形成更有利的市場(chǎng)與商業(yè)模式、價(jià)格機制，社會(huì )資本參與度不高。加之近年來(lái)地方政府財政壓力偏大，問(wèn)題更為突出?！痹谖磥?lái)新水務(wù)（深圳）高峰論壇中，北控水務(wù)集團研究院院長(cháng)薛曉飛表示，整體來(lái)看，再生水更有效利用的內在動(dòng)力不足，商業(yè)模式、價(jià)格機制等還亟待探討。

　　以北京地區為例，根據《北京城市排水集團有限責任公司2023年度跟蹤評級報告》，北京排水集團在北京市中心城區的再生水處理業(yè)務(wù)收入暫按成本補償方式確認：對于經(jīng)營(yíng)性收入用于中心城區排水和再生水設施運營(yíng)費不足部分，經(jīng)北京市水務(wù)局、北京市發(fā)改委、北京市財政局共同核定后，由北京市財政局全額補貼。而按成本補償方式確認的兌價(jià)方式，一定程度上限制了企業(yè)的盈利能力。

　　用于工業(yè)用水——再生水價(jià)格天花板明顯

　　目前來(lái)看，在所有再生水的用戶(hù)中，只有面向工業(yè)企業(yè)的產(chǎn)業(yè)用水可以順利實(shí)現兌價(jià)，有著(zhù)更清晰的定價(jià)、交易模式；部分要求特定指標的用戶(hù)，還能夠支付更高的價(jià)格。但與“高價(jià)值”相對的，還有需求量少、特定指標要求高、優(yōu)先級靠后、價(jià)格天花板明顯等問(wèn)題。

　　價(jià)格天花板來(lái)源于我國供水行業(yè)長(cháng)期存在的低水價(jià)?！按蠖鄶登闆r下再生水作為替代性水源，只有價(jià)格低于工業(yè)客戶(hù)現有用水價(jià)格時(shí)，才會(huì )被后者接受并使用?！毖燥w表示，“雖然目前已有北京、江蘇、廈門(mén)等城市出臺了再生水免征污水處理費的政策，但在大多地方使用再生水的工業(yè)企業(yè)仍需按量繳納污水處理費，因此再生水水價(jià)須小于‘當地工業(yè)綜合水價(jià)-污水處理費’，方才有經(jīng)濟價(jià)值和市場(chǎng)競爭力?！?/span>

　　由于我國水價(jià)按照政府指導價(jià)進(jìn)行調整，長(cháng)期以來(lái)處于較低水平且各地差異較大，在我國南方地區，這一天花板價(jià)（工業(yè)綜合水價(jià)-污水處理費）往往只有2元/噸，而這一價(jià)格下甚至無(wú)法滿(mǎn)足處理成本。

　　對于有特殊指標要求的工業(yè)用戶(hù)，再生水價(jià)格有著(zhù)一定的議價(jià)空間。如位于北京亦莊開(kāi)發(fā)區的京東方，需要的是符合液晶面板生產(chǎn)要求的超純水，對水的電阻率有較高要求。目前，由北京排水集團為其提供高品質(zhì)再生水，價(jià)格達到7元/噸（2020年報道數據）。

　　“由于在絕大部分區域和地方，再生水仍未被納入常規的水資源配給體系進(jìn)行統籌，不是統一統購，所以生產(chǎn)后必然面臨尋找受水渠道，尋找基本商業(yè)合作價(jià)值客戶(hù)的問(wèn)題，且具體價(jià)格是和具體用戶(hù)相結合的，有一些偶然性。另外，高價(jià)值用水大戶(hù)一般關(guān)注部分特定指標，在原有污水處理達標基礎上的特殊指標的去除也會(huì )帶來(lái)成本增加?！毖燥w表示。

　　政策方面缺乏穩定依據，也加劇了再生水市場(chǎng)空間的不確定性。當前，再生水供應工業(yè)企業(yè)，這類(lèi)與傳統供水領(lǐng)域相似的行為，還沒(méi)有全國性的統一政策指引。再生水企業(yè)與工業(yè)企業(yè)之間的toB交易屬于何種性質(zhì)？再生水企業(yè)所投建設施到期是否需要向政府無(wú)償移交？在此過(guò)程中再生水水資源的權屬、經(jīng)營(yíng)權界定及授予、價(jià)格確定、利潤分成等具體細節，缺少政策依據、也缺少法律依據，各地政府執行尺度不一，造成決策周期長(cháng)、成本高、不確定性大。

　　此外，未來(lái)新水務(wù)再生水研究團隊認為，國家層面對于再生水的根本定位，也決定了市場(chǎng)化環(huán)境下應用的優(yōu)先級。在我國的工業(yè)用水安排中，“使用再生水”是優(yōu)先級偏后的手段，排在節水管理、水權交易之后。生態(tài)環(huán)境部對于再生水回用的邏輯順序“是確保生活用水、保障生態(tài)用水、統籌產(chǎn)業(yè)用水”。落到項目中，就有可能遇到這樣的問(wèn)題——某些城市購買(mǎi)了黃河流域的水資源配給，在此前提下，影響再生水回用的就不僅是價(jià)格，還要牽涉到政策因素。

　　用于農業(yè)用水——變現或置換有無(wú)可能？

　　目前，我國再生水行業(yè)與農業(yè)用水之間尚未建立直接的經(jīng)濟關(guān)聯(lián)，主要關(guān)聯(lián)路徑是——再生水進(jìn)入自然水體后，經(jīng)過(guò)水體的流動(dòng)、循環(huán)，通過(guò)種種方式被農業(yè)所間接利用。但這部分再生水作為水資源產(chǎn)生的收益，則一般歸到了水利部門(mén)，與參與其中的水務(wù)企業(yè)沒(méi)有關(guān)聯(lián)，也鮮有案例會(huì )為排入自然水體的再生水付費。

　　而在我國用水結構中，農業(yè)用水以63%的比例占據了主要地位，產(chǎn)生“高價(jià)值用戶(hù)”的工業(yè)用水僅占到16%。農業(yè)用水的商業(yè)模式長(cháng)期有著(zhù)“量大價(jià)低”的特點(diǎn)，價(jià)格可能低至0.1元/噸，但用量是居民、工業(yè)用水的數倍。

　　再生水用于農業(yè)的典型案例是在以色列：以色列全國各地建起的120多座污水處理廠(chǎng)，經(jīng)過(guò)處理后的水大多就地直接或間接用于農業(yè)灌溉；各地污水處理廠(chǎng)通過(guò)征收污水處理費和出售再生水的收入維持運轉；為鼓勵農業(yè)經(jīng)營(yíng)者多使用凈化后的廢水，凈化水價(jià)格低廉（不到天然淡水的一半）；農戶(hù)還可以以1：1.2的比例，用天然淡水配額兌換凈化水的配額，以獲取更大的用水量。

　　而對于我國來(lái)說(shuō)，還有這很長(cháng)的路要走。如通過(guò)利用當地農業(yè)水庫來(lái)進(jìn)行遠程蓄水，拿到水庫供水的經(jīng)營(yíng)權，再供給農業(yè)用戶(hù)、收取費用，這是再生水用于農業(yè)的設施化、規范化路徑?！岸@一過(guò)程，目前必然面臨污水廠(chǎng)分散、城鄉距離普遍較遠、管網(wǎng)輸配水投資高、管控指標制定及考核、再生水確權、經(jīng)營(yíng)權獲取等問(wèn)題，困難重重?！蔽磥?lái)新水務(wù)專(zhuān)家組專(zhuān)家、中國市政工程華北設計研究總院總工程師鄭興燦指出。

　　“在此情況下，通過(guò)利用再生水置換出優(yōu)質(zhì)水資源指標，再進(jìn)行收儲交易，可能更具現實(shí)性和可操作性?！蔽磥?lái)新水務(wù)專(zhuān)家組專(zhuān)家、中持股份技術(shù)委員會(huì )主任許國棟分析：“比如以1：0.5的比例，在農業(yè)上用了1噸再生水，就可以把農業(yè)中0.5噸的干凈水資源換給城市，如果水利部和地方政府有這樣的水資源接口，再生水的主體和積極性也就有了?！?/span>

　　綜合上述幾種用水路徑的現狀及問(wèn)題來(lái)看，再生水價(jià)值兌現難的諸多障礙，大多可歸因于再生水與水資源調配體系的“兼容度”。未來(lái)新水務(wù)專(zhuān)家組專(zhuān)家、清華大學(xué)環(huán)境學(xué)院教授胡洪營(yíng)分析：“傳統供水和水利調配是一盤(pán)棋下的統籌考慮，而再生水作為‘后來(lái)者’，沒(méi)有被納入這個(gè)系統。再分割到相關(guān)的各個(gè)部門(mén)中，權責界定就更為困難。要實(shí)現統籌全局、高位推動(dòng)，離不開(kāi)各相關(guān)部門(mén)的溝通協(xié)作、政策協(xié)同?！?/span>